本文將從場景、風(fēng)險、問題、未來四個方面闡述針對中小物流企業(yè)金融服務(wù)的相關(guān)內(nèi)容。
場 景
中小物流公司資金需求的場景其實非常簡單：物流企業(yè)對上游客戶，一般會有1至4個月的賬期，而日常運營的大部分支出卻要現(xiàn)付，因此，普遍面臨資金周轉(zhuǎn)的問題。
銀行發(fā)放貸款以安全性為首要原則，發(fā)放貸款一般要求企業(yè)有一定規(guī)模的資產(chǎn)或擔(dān)保，要求企業(yè)有可確定的盈利能力與潛力，以保證按期還本付息。而物流中小企業(yè)存在以下問題，銀行不敢輕易給予貸款。
1、自身的經(jīng)營管理問題
由于中小物流企業(yè)的管理制度、日常運行不規(guī)范，存在經(jīng)營的不確定性，導(dǎo)致市場競爭力不足，抗風(fēng)險能力低，容易遭到市場的淘汰。銀行對于中小企業(yè)普遍缺乏信心，為了規(guī)避壞賬風(fēng)險，往往不愿向他們發(fā)放貸款，即使發(fā)放貸款，也會嚴格限制貸款的金額和期限，中小物流企業(yè)很難有持續(xù)融資的能力。
2、自身財務(wù)管理不規(guī)范
很多中小物流企業(yè)缺乏規(guī)范的財務(wù)制度，而財務(wù)報表又難以體現(xiàn)企業(yè)實際的經(jīng)營狀況，有些物流老板更是將公司資產(chǎn)和個人資產(chǎn)混在一起。一是導(dǎo)致機構(gòu)很難準確評估企業(yè)的資信狀況，物流企業(yè)又缺乏固定資產(chǎn)，很難通過資產(chǎn)抵押的方式來進行貸款；二是容易導(dǎo)致成長型、擠兌型等資金鏈斷裂的情況出現(xiàn)。
3、行業(yè)信息不透明
物流行業(yè)的管理存在著嚴重的信息不透明，貨物從貨主發(fā)出到收貨人手中，一般要經(jīng)過三方物流、專線公司、司機的層層分包，價格嚴重不透明，數(shù)據(jù)的連續(xù)性也無法實現(xiàn)，大大提高了機構(gòu)的風(fēng)險管理的難度和成本。
中小物流企業(yè)日常運營的主要用途是用于運費結(jié)算，所以具有金額小、需求急、頻率高的特點，而市場上常見的企業(yè)貸款程序繁瑣，審批時間長，很難契合這種資金需求特點。
2013年中下旬，平安銀行、民生銀行、杭州銀行等幾家商業(yè)銀行的信用貸款產(chǎn)品在物流領(lǐng)域曾針對中小物流企業(yè)做過推廣，平安銀行推出的產(chǎn)品是“貸貸卡”，民生銀行的產(chǎn)品是“商貿(mào)通”，但由于多方面的原因，截至到2014年年底，幾家銀行都暫停了相關(guān)業(yè)務(wù)。
2014年年初開始，兩家機構(gòu)進入到這個領(lǐng)域中來，從兩個方向分別進行嘗試，一家是隨行付保理，主要針對物流企業(yè)提供運費保理的服務(wù)，在這個領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)了按日計息、隨借隨還、7*24小時服務(wù)；另一家是山東高速，攜手金潤保理等合作伙伴一起，針對物流公司的高速通行費提供保理業(yè)務(wù)，全國范圍推廣，并給予物流公司高速通行費用以一定折扣。
隨后，多家機構(gòu)紛紛進入這個領(lǐng)域，除了上述“運費貸”、“高速通行貸”兩個產(chǎn)品外，又新增了很多產(chǎn)品：“發(fā)票貸”、“回單貸”、“加油貸”、“項目貸”等等。（融資租賃業(yè)務(wù)屬物流質(zhì)押金融范疇，故未列入）
風(fēng) 險
中小企業(yè)融資難，中小物流企業(yè)融資更難，而為中小物流企業(yè)提供金融服務(wù)的從業(yè)者們也很難，難的核心是風(fēng)險控制。
風(fēng)險控制是所有金融機構(gòu)和類金融機構(gòu)各項工作的重中之重，也是是保障機構(gòu)的資產(chǎn)質(zhì)量合理有序健康發(fā)展的核心。從整體上來看，信貸風(fēng)險主要包括：經(jīng)營風(fēng)險、信用風(fēng)險、道德風(fēng)險、操作風(fēng)險、政策風(fēng)險、利率風(fēng)險、法律風(fēng)險等等。
從目前為中小物流公司提供信貸服務(wù)的機構(gòu)操作層面來看，風(fēng)險控制基本是按照下面的思路：
1、重視客戶準入
申請信貸服務(wù)的客戶需要提供相關(guān)資料，含公司基本資料、公司經(jīng)營相關(guān)資料、公司財務(wù)相關(guān)資料、個人財產(chǎn)及征信等相關(guān)資料，由專業(yè)的風(fēng)控人員進行資質(zhì)審評，還原客戶的經(jīng)營情況，綜合考慮客戶的信用狀況、還款能力等因素，選取符合條件的客戶提供信貸服務(wù)。
2、強調(diào)貿(mào)易真實性
通過數(shù)據(jù)抓取或引入第三方數(shù)據(jù)，或獲取客戶歷史數(shù)據(jù)，建立多重的數(shù)據(jù)統(tǒng)計分析模型，并根據(jù)實際情況不斷進行修正和調(diào)整，綜合判斷客戶運輸過程和運輸行為的真實性。
3、建立定期巡檢制度
建立地面跟進團隊，定期或不定期開展上門巡檢，了解客戶最新的經(jīng)營狀況，對客戶的潛在風(fēng)險進行預(yù)警。
4、建立貸后管理機制
按照一定階段內(nèi)客戶使用的情況，信用良好的客戶甚至可以提升額度，而根據(jù)不良客戶的情況，一般會進行催收、額度暫停使用、或額度削減等操作。
問 題
存在的問題從兩個角度來看，一個從機構(gòu)本身，另一個從中小物流企業(yè)的角度。
從機構(gòu)本身來看，主要是下面三個問題：
1、風(fēng)險識別機制不健全
一是目前常規(guī)的方法不能全面反映信貸服務(wù)風(fēng)險的情況，二是沒有建立起適用于中小物流公司特點的信用評級制度，難以作為信貸決策的重要依據(jù)，三是目前信貸風(fēng)險管理的技術(shù)方法難以實現(xiàn)數(shù)據(jù)的交叉驗證，因此，目前機構(gòu)的風(fēng)險管理還難以做科學(xué)的定量分析，四是對于中小物流企業(yè)的風(fēng)險識別及時性做的不夠，具有一定的滯后性。
2、風(fēng)險管理程序不科學(xué)
一是貸款審批約束機制不強，各個崗位在管理上具有從屬關(guān)系，審貸分離在執(zhí)行中大打折扣，二是貸款風(fēng)險管理責(zé)任不明確，貸款管理各環(huán)節(jié)的職責(zé)、權(quán)限還比較模糊，沒有建立起有效的風(fēng)險責(zé)任追究制度，激勵機制弱化。
3、從業(yè)人員對行業(yè)認識不夠
由于此前銀行為主的金融機構(gòu)對物流行業(yè)接觸不多，導(dǎo)致人員缺失嚴重，既懂風(fēng)險管理，又懂物流行業(yè)的人才少之又少，加之業(yè)務(wù)培訓(xùn)不夠、部分業(yè)務(wù)制度的可操作性較差等等，直接影響了信貸風(fēng)險管理措施的落實，不接地氣。
下面我們從中小物流企業(yè)的角度來看問題，也是三點：
1、經(jīng)營的不確定性
實際上，中小物流企業(yè)的經(jīng)營思路、理念和文化主要是來源于老板，老板的行為風(fēng)格影響了整個企業(yè)，老板的風(fēng)險偏好和接受程度直接影響企業(yè)的日常經(jīng)營。另一個層面，中小物流公司的成本和效率主要靠老板，這里面還有地區(qū)差異的問題，同樣是專線公司，兩家流水差不多，但實際可能差距很大。
2、關(guān)于產(chǎn)品標準化
先說下產(chǎn)品定位的問題，假設(shè)我們已經(jīng)用某一款產(chǎn)品鎖定了某一部分目標人群，這也是截至目前，我們大部分機構(gòu)在做的事情。那么，按照上面的分析，我們用同一款標準化的、通用型產(chǎn)品，去掃一片的中小物流企業(yè)，而這些中小物流企業(yè)又存在著這樣那樣的差異，這個事情靠譜碼？
3、跨過門檻后的風(fēng)險管理
目前，我們絕大部分機構(gòu)都非常重視客戶的準入問題，風(fēng)險管理部門也會經(jīng)常拿客戶準入的要求、資料收集的列表，拿來討論，但與之相反的是，跨過門檻之后的動作卻很少，實際上，跨過門檻后的風(fēng)險管理和控制是更為重要的一個事情。
未 來
針對中小物流企業(yè)提供信貸服務(wù)的機構(gòu)，已經(jīng)經(jīng)過了幾年的發(fā)展，一些有潛力的機構(gòu)已經(jīng)嶄露頭角，建設(shè)了嚴謹?shù)南到y(tǒng)和科學(xué)的風(fēng)險管理體系，這在一定程度上能夠解決機構(gòu)和中小物流企業(yè)的信息不對稱問題，降低風(fēng)險，提升收益。
但是，目前的整體規(guī)模、客戶數(shù)量和實際的客戶需求、市場需求之間，仍存在巨大的差距，做為中小物流企業(yè)信貸服務(wù)的提供商，個人認為，未來會在以下幾個方面有所變化，這需要我們大家共同的努力：
1、數(shù)據(jù)共享
一個方面是實現(xiàn)大數(shù)據(jù)，以便交叉驗證，解決信息不對稱和信息真實性的問題，把原來單點、單主體、單過程的控制，擴展到多點、多主體、全過程的控制，便于風(fēng)險管理和控制；另一方面是貸后數(shù)據(jù)的共享，便于了解企業(yè)真實的信貸情況，避免一單多貸的情況出現(xiàn)。
這就要求我們這些提供信貸服務(wù)的機構(gòu)，大家以開放、協(xié)同、分享、共贏的理念，一起去推動物流行業(yè)的數(shù)據(jù)分享和共享，為物流金融服務(wù)領(lǐng)域去創(chuàng)造空間和活力。
2、征信體系
瑞途金融在2015年就成立了征信公司，在物流的征信體系建設(shè)方向做了些工作，但一直不夠成熟。
隨著眾多機構(gòu)的共同參與，信貸服務(wù)物流企業(yè)的過程中，在貸前和貸后已經(jīng)積累了一定量的數(shù)據(jù)，隨著數(shù)據(jù)的互通和共享，面對著物流行業(yè)的整合和發(fā)展，我們可以在物流的征信體系建設(shè)方向做更多的嘗試和努力。促進中小物流企業(yè)的健康、穩(wěn)定發(fā)展，擴大對中小物流企業(yè)的信貸支持，同時防范信用風(fēng)險。
3、區(qū)塊鏈技術(shù)
區(qū)塊鏈技術(shù)在國外已有了一定規(guī)模的應(yīng)用，在物流領(lǐng)域也出現(xiàn)了一些應(yīng)用案例，在國內(nèi)，順豐速運、一汽物流、安德物流等公司也開始在這個領(lǐng)域做一些嘗試。
依靠區(qū)塊鏈技術(shù)，可以真實、可靠地記錄并傳遞資金流、物流和信息流，相信在未來，物流企業(yè)利用區(qū)塊鏈基礎(chǔ)平臺實現(xiàn)優(yōu)化資源使用、降低成本、提升效率的同時，金融機構(gòu)可以更有效、便捷、快速地接入到物流行業(yè)，更好的進行風(fēng)險控制，提供更好的服務(wù)，解決中小物流企業(yè)資金需求的相關(guān)問題。
4、風(fēng)險定價
由于中小物流企業(yè)經(jīng)營的差異性，按照目前統(tǒng)一或簡單的定價原則，一定是無法滿足客戶的實際需求的，因為，需要我們建立個性化的、針對性強的中小企業(yè)信貸定價模型和工具，真實的反映中小物流企業(yè)的風(fēng)險差異，實現(xiàn)風(fēng)險與收益的平衡。
5、持續(xù)創(chuàng)新
根據(jù)我們對市場的細分，逐步建立起更豐富的針對中小物流企業(yè)金融的服務(wù)體系和產(chǎn)品體系，充分利用數(shù)據(jù)和資源，聯(lián)合各種金融機構(gòu)，豐富產(chǎn)品線，提供便捷、高效的服務(wù)，及時響應(yīng)不同客戶不同的資金需求，幫助中小物流企業(yè)合理規(guī)劃和使用資金，降低成本和提升效率。
寫在后面
筆者于2013年年底進入物流行業(yè)，恰逢物流行業(yè)開始變的熱鬧，資本的力量也逐步開始顯現(xiàn)，我們用關(guān)鍵詞的形式來回顧一下：
2013年可以算做是物流行業(yè)的“變革”元年，行業(yè)的會議突然開始增加，“散小亂差”屢屢被提及；
2014年大家提到的最多的詞語是“平臺”，還有“車貨匹配”、“園區(qū)”、“聯(lián)盟”，也是200多個APP混戰(zhàn)的一年；
2015年可以被稱為“物流金融”年，逢會必談物流金融，同年，這一年也是互聯(lián)網(wǎng)金融最后的瘋狂；
2016年的關(guān)鍵詞比較多，“營改增”、“921新政”和“無車承運人”，當然，還有“甩掛運輸”；
到了2017年，關(guān)鍵詞不明顯，到目前提到比較多的是 “全網(wǎng)運營”、“大車隊”、“物流科技”，再就是在原有的詞語前面加一個“新”字，比如“新模式”、“新物流”等等。
可見，在互聯(lián)網(wǎng)+和資本的熱潮退去之后，我們逐漸回歸物流本身和本質(zhì)，回到降低成本和提升效率的本源。
物流金融經(jīng)過多年的發(fā)展，作用和價值亦得到凸顯，針對中小物流企業(yè)的金融服務(wù)產(chǎn)品也豐富起來，參與的小伙伴也變得多了起來，比較知名的有：傳化股份、卡行天下、天地匯、易流科技、雨點金融、山東高速、金潤保理、雷勵金服、中交興路、運金所等等。
隨著物流行業(yè)內(nèi)集約化和標準化的進一步推進，相信在大家的共同努力之下，物流金融一定能夠更方便、更快捷的，助力企業(yè)發(fā)展、提供更好的服務(wù)，在這個過程中，瑞途金融愿與眾多同行、合作伙伴和客戶一起攜手，持續(xù)創(chuàng)造價值，助力企業(yè)，合作共贏！
<i id="bivpl"></i>